股票投资防雷的十大妙招

股票投资防雷的十大妙招 

最近几年,很多上市公司“爆雷”事件一个接一个,不管是曾经给投资者带来辉煌收益的价值股,还是一向业绩稳健、数据靓丽的白马股,都遇到了公司经营的“瓶颈期”。

有的公司是业绩纷纷下滑,大掉投资者眼镜,有的却是被爆出存在多年的财务造假,害的股民损失惨重,索赔无门。

所以,如何“防雷”,避免投资收益严重亏损,就成了投资者投资股票的一门必修课。

今天粽哥就来给大家分享一下投资者“防雷”的十大妙招。

第一招:仓位管理--分散投资

大家都知道“不要把所有的鸡蛋放在同一个篮子里”的道理。分散投资的好处就在于,可以在不降低收益的同时降低风险,以此来保证投资者收益的稳定性。

特别是个人投资者,能研究的个股有限,不可能完全对每一个行业的每一只股票都了如指掌,而且特别是在A股市场,行情的波动,不单单只是因为国际因素,更多的还是在于板块的轮动,题材的演变。其实,分散投资,对于追涨杀跌的散户来说,是个不错的选择。

而对于成熟的投资者,就更容易接受“分散投资”的魅力。分散投资的另一个好处就是,你永远有一部分现金流可以把控,当你全仓某只个股的时候,当遇到极端的行情时,你可以保证有一定资金的灵活周转。能够“保住本金”,是投资的第一准则。

第二招:资金管理--不同理财产品分散配置

除了投资股票以外,投资者也可以分散资产来选择投资一些基金,或者其他理财产品,对于普通投资者,可以选择一些历史投资收益比较稳健的指数基金。

尽管某些时候,基金的收益比股票收益低,但是重在稳健,重在长线持有,所以选择长线定投基金还可以规避一些没必要的风险。毕竟有时候把钱交给比自己更有能力,更有实力的基金经理来打理,也是一个不错的“防雷”技巧。

第三招:业绩防雷--专注投资优秀的公司

永远坚持专注投资优秀的公司,不单单是“防雷”的妙招,更是价值投资者“不变的信仰”。

从概率学的角度讲,重仓优秀的公司,可以大概率避免“爆雷”的风险。哪怕公司遇到经营业绩下滑,管理层也能在短期内扭转局面,避免股价持续暴跌。相反,如果你购买的是垃圾股,一旦“爆雷”,就不只是“五雷轰顶”,而是跟着上市公司,一起消失在资本市场里。

第四招:投资逻辑--坚持不追热点,不炒概念

投资者应该把更多的精力用在选择优质个股上,而不是终日只想着通过各种途径去听信所谓的“上市内幕”,想着能捕捉到“天天涨停”的股。要知道,散户都是后知后觉,你能听到的消息,在某些机构看来,你就只有被“割韭菜”的份。

只有寻找那些长期风险很低、能长期持续为投资者带来超额回报的行业和企业,你才能做到有效的“防雷”,而不是通过追涨杀跌来让自己“陷入雷区”。

第五招:研透财报--辨别财务报表的真假

落实基本面,研究上市公司的财报,是价值投资者最基本的入门课程。

投资股票,务必要分清楚企业的财务报表是真是假,这是非常重要的,也是很有效的“防雷”手段。但对于普通投资者,要百分百的辨别财报真假,难度比较高。最简单的方法,就是买好的公司,优秀的公司,这比鉴别真假要容易得多。

第六招:股价防雷--高涨幅、高估值

坚决不买那些股价短期涨幅过高,估值严重高估的个股,哪怕它是一家优秀的公司。短期股价涨幅过高过快,如果不是因为有实质性的利好消息推动,那么肯定“事出必有妖”,要特别注意,不能被“虚假繁荣”蒙蔽了理性的双眼。

第七招:公司经营--高额商誉减值、债券违约

落实到上市公司经营本身,总结起来,多数公司“爆雷”都是因为商誉减值引发的问题,另外,就是企业债券存在违约。

投资者要特别留意这两种因素,上市公司是否存在,如果有,就要结合财报来判别,是否管理层要进行大规模的商誉减值,要知道,一般商誉爆雷,爆的都是“巨雷”。

第八招:管理层--股权大幅质押

管理层存在股权大幅度质押的情况,特别是质押率超过60%的上市公司。首先就是一颗“雷”要随时被引爆的信号。这已经是管理层向投资者宣布,我们公司严重缺钱,很有可能股市行情不好的时候,会被平仓,公司可能会被资产重组,变卖,退市。如果存在这样的情况,坚决建议投资者远离。

第九招:隐藏雷--巨额限售股解禁

至于牵涉到巨额限售股解禁的上市公司,投资者需要警惕解禁当天上市公司价格出现非理性下行的风险。实际上,对于这类上市公司而言,大股东无心经营,巨额解禁往往意味着加速减持锁定利润。

虽然现在减持新规从某种程度上减缓了资本大量减持的压力,但是对于存在减持需求的企业而言,除了二级市场直接抛售股份外,仍然可以通过大宗交易、协议转让等方式间接完成减持的需求。特别是管理层集中式减持抛售,会引发股价大幅下跌。所以投资者要十分小心这类型公司。

第十招:懂得空仓--才是“防雷”高手

“防雷”最大的妙招,就是懂得空仓。股市中的最高境界就是学会空仓,那些一年到头始终满仓的人,其实是最不懂做股票的人,也是最失败的投资者!因为只有学会空仓你才能够有效的规避风险,才能有机会重仓出击牛股,而且,这也是对现金流把控最好的表现。

股票投资里,很多人就是“管不住手”,总觉得空仓就会心里痒痒,但其实这才是最大的“雷”。